近日借貸寶遭到互聯(lián)網(wǎng)金融作者九叔舉報，借貸寶究竟有沒有問題?借貸寶采取的是熟人間單向匿名借貸模式(即借款人實名、出借人匿名)，出借人知道是誰借的錢，但借款人不知道出借人是誰。熟人借貸這么不受人待見?

　　一波未平，一波又起。近日，互聯(lián)網(wǎng)金融作者“九叔”爆料稱昆吾九鼎投資管理有限公司(簡稱九鼎投資)涉嫌違規(guī)違法，并已向中紀(jì)委實名舉報原證監(jiān)會機(jī)構(gòu)建管部處長、現(xiàn)任昆吾九鼎董事長吳剛9項涉嫌違規(guī)違法事項。九叔在微博微信中多次與借貸寶爭鋒相對，九叔認(rèn)為：“證監(jiān)會有監(jiān)管要求，PE不能搞網(wǎng)絡(luò)募資(P2P)，九鼎老板吳剛自己曾經(jīng)做監(jiān)管，故意鉆政策空子，做了借貸寶?！彼硎?，借貸寶的推廣類似傳銷，且逾期方收取用于債務(wù)催收的預(yù)期管理費過高。

　　針對九叔的言論，借貸寶發(fā)布聲明稱其是“抹黑行為”，借貸寶的推廣是“正規(guī)且常見的營銷活動”，在推廣過程中，用戶并沒有任何資金投入和費用支出，不屬于傳銷;“收取逾期管理費”的觀點毫無立足點，并無事實根據(jù)，收取預(yù)期管理費是為了保護(hù)出借方的利益，取得一定的費用來覆蓋催收成本。

　　什么讓借貸寶招人煩?

　　借貸寶隸屬于人人行科技股份有限公司(簡稱人人行)，人人行成立于2014年12月22日，董事長兼總經(jīng)理王璐，主要股東為企業(yè)法人思運科(上海)科技股份有限公司和思運科(北京)科技股份有限公司。而吳剛等人任董事，通過思運科持股。2015年12月31日，人人行變更法定代表人吳剛為王璐。

　　借貸寶采取的是熟人間單向匿名借貸模式(即借款人實名、出借人匿名)，出借人知道是誰借的錢，但借款人不知道出借人是誰。通過互聯(lián)網(wǎng)方式連接金融交易，利用熟人之間的天然關(guān)系，降低信息不對稱，而熟人之間的天然信用評估機(jī)制，也給惡意欠債者一定天然約束。

　　2015年12月14日，借貸寶正式簽約羽泉為代言人。地鐵、公交等公共場所時常能看見羽泉代言的借貸寶廣告。借貸寶的熟人借貸模式比較簡單，頗受爭議的是2015年8月份的推廣活動，有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為這是一場通過互聯(lián)網(wǎng)方式的傳銷，活動期間，借貸寶豪擲20億，主要活動規(guī)則是老用戶通過自己的社交渠道(包括短信、微信、QQ、微博等)邀請新用戶注冊借貸寶，新老用戶均可以獲得20元現(xiàn)金，新用戶如果再邀請成功一名新用戶，老用戶可獲得10元現(xiàn)金。如果老用戶邀請100名新用戶并注冊成功，即可以不花一分錢獲得2000元現(xiàn)金。實際情況是，注冊需要填寫很多實名認(rèn)證信息，很多新用戶出于安全顧慮不會輕易注冊，因此這錢也不是純粹天上掉餡餅的事情。而對于層層發(fā)展下線的做法，借貸寶則解釋稱，營銷活動只涉及兩級，并不像傳銷那樣層層滲透，且用戶不需要交任何費用，而如果是傳銷性質(zhì)則會先讓發(fā)展人員交錢給組織。因此二者是有根本區(qū)別的。但因其形式和傳銷太像，不少人都心存顧慮。

　　飽受爭議的并不是熟人借貸

　　借貸寶自誕生以來一直飽受爭議，但受爭議的并不是熟人借貸，事實上熟人借貸模式甚至被業(yè)內(nèi)人士稱為“互聯(lián)網(wǎng)金融的出路”、“價值一千億的市場”。我們常說的P2P屬于生人間實名借貸，P2P火了2015年一整年，并且2016年還會火下去，一定程度上掩蓋了熟人借貸的快速發(fā)展。P2P最看重的風(fēng)險控制，因此好的P2P平臺在風(fēng)控上成本很高，首先是征信費用，需要充分了解一個人或者一家企業(yè)的信用情況，一般需要面對面簽約、實地考察。再者是催收費用和壞賬準(zhǔn)備，由于并不能完全掌握借款者的全部信息，如出現(xiàn)逾期、壞賬等，需要花費成本催收，為防止壞賬，還需要一定比例的風(fēng)險準(zhǔn)備金。因此別看P2P的收益率那么高，但是僅在風(fēng)控方面的成本就很高。

　　而熟人間匿名借貸的天然優(yōu)勢在于，借款人利用自己平時積累的信用向出借人借款，出借人也會根據(jù)自己對借款人的信用評價決定是否出借，熟人之間更加了解一個人的信用，熟人借貸有單向匿名和雙向匿名，兩種方式中借款人不知道自己借的錢是誰的，區(qū)別在于出借人是否知道自己把錢借給誰。當(dāng)然熟人授信也有一定限制，不能無限制為熟人授信。熟人借貸這種“自風(fēng)控”的能力成為最大優(yōu)勢，因此熟人借貸平臺可以比P2P輕很多。

　　除了借貸寶，現(xiàn)有的熟人借貸平臺還有支付寶借條、熟信、好有錢、米啊、借點兒、友信寶等等。不管是具備電商屬性的、社交屬性的互聯(lián)網(wǎng)公司還是金融公司，都在爭相進(jìn)入社交金融這一領(lǐng)域。